“大媽，您就買這款，雖然不是保本型，但風(fēng)險(xiǎn)等級是三級，屬于低風(fēng)險(xiǎn)的，可以放心買?！痹谀炽y行網(wǎng)點(diǎn)，客戶經(jīng)理如此推銷。近期，記者走訪多家銀行網(wǎng)點(diǎn)發(fā)現(xiàn)，工作人員總是拿“風(fēng)險(xiǎn)等級”給投資者當(dāng)“定心丸”來“吃”。然而，很多投資者不知道，目前理財(cái)產(chǎn)品的評級，是由作為發(fā)行方的銀行自己評定，可謂“王婆賣瓜，自賣自夸”。
某銀行客戶經(jīng)理丁先生介紹說，目前銀行理財(cái)產(chǎn)品分為五個(gè)等級，“從一到五”風(fēng)險(xiǎn)逐漸提高。數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，風(fēng)險(xiǎn)等級為三級（含）以下的個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品，募集資金占比高達(dá)99.79%，顯示出投資者對中低風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品的偏愛。然而，這樣的風(fēng)險(xiǎn)評級本身就有風(fēng)險(xiǎn)，今年上半年共有31只銀行理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)虧損，約占兌付產(chǎn)品總數(shù)的0.04%。
記者致電某股份制銀行客服，工作人員告訴記者，風(fēng)險(xiǎn)評定的確是“自己評”，交由監(jiān)管層審批后再發(fā)行；評定結(jié)果會(huì)寫在產(chǎn)品說明書上，供客戶參考；至于如何評定，屬于內(nèi)部資料不對外披露。于是，銀行賣自己的理財(cái)產(chǎn)品，對“風(fēng)險(xiǎn)低”的產(chǎn)品“自賣自夸”也就容易了。
投資者不禁要問，“自定義”的風(fēng)險(xiǎn)評定有依據(jù)嗎？“理財(cái)產(chǎn)品評級由總行定，然后向監(jiān)管部門備案，獲批后在各網(wǎng)點(diǎn)按產(chǎn)品說明銷售；而銀行評定風(fēng)險(xiǎn)等級，是根據(jù)銀監(jiān)會(huì)下發(fā)的文件，其中給出了多項(xiàng)評定指標(biāo)，監(jiān)管還是挺嚴(yán)格的?！笨蛻艚?jīng)理丁先生解釋說。
記者查閱發(fā)現(xiàn)，2012年施行的《商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售管理辦法》，規(guī)定了理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評級結(jié)果應(yīng)當(dāng)以風(fēng)險(xiǎn)等級體現(xiàn)，由低到高至少包括五個(gè)等級，并可根據(jù)實(shí)際情況進(jìn)一步細(xì)分，《辦法》還規(guī)定，商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)評級應(yīng)主要依據(jù)投資范圍、投資資產(chǎn)、投資比例、產(chǎn)品期限、成本收益、過往業(yè)績、運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)等幾個(gè)因素，并沒有規(guī)定評級細(xì)則。今年7月11日銀監(jiān)會(huì)印發(fā)《通知》（俗稱“35號(hào)文”），關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)評級也只提及了在出售理財(cái)產(chǎn)品時(shí)要使產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評級與客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力相匹配，對于如何評級則未做要求。
也就是說，目前理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評級沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，各家銀行都“自發(fā)自評”；而各家銀行的評價(jià)方法、評價(jià)能力和評價(jià)體系都不統(tǒng)一，即使標(biāo)出的風(fēng)險(xiǎn)等級同樣是“二級”，不同產(chǎn)品實(shí)際的風(fēng)險(xiǎn)水平也不能畫等號(hào)，因此對于投資者來說，很難進(jìn)行市場的橫向比較。
對此，投資者頗為感慨：“理財(cái)產(chǎn)品說明書上‘理財(cái)非存款、產(chǎn)品有風(fēng)險(xiǎn)、投資須謹(jǐn)慎’的描述成了‘萬能好句型’?！便y率網(wǎng)理財(cái)分析師殷燕敏認(rèn)為，如此評級的確難言客觀公正，而且評級方法也不夠公開透明；應(yīng)該先制定統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)細(xì)則，原則上也可以引入第三方的評級機(jī)構(gòu)，這樣才能為投資者進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)“把關(guān)”。
