2012年世界末日的彌天大謊一經(jīng)告破，2013年就伴隨著嚴(yán)寒和大雪接踵而至。俗話說(shuō)，“大難不死，必有后?！?，既然世界末日我們都安然無(wú)恙，老天還很賞臉的給了幾場(chǎng)瑞雪，看來(lái)2013年勢(shì)必會(huì)是一個(gè)豐收年。農(nóng)民伯伯的豐收最幸福莫過(guò)于那句“來(lái)年枕著饅頭睡”，投資人的豐收，則要體現(xiàn)在自己的錢袋子上。要想錢袋越來(lái)越鼓，單靠瑞雪的好兆頭是不夠的，投資方向理財(cái)計(jì)劃才是眼下的重中之重。2013年，你的理財(cái)規(guī)劃好了嗎？

　　本刊記者張璐綜合整理

　　銀行理財(cái)

　　要對(duì)2013年的銀行理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)做出合理預(yù)期和瞭望，首先必須要對(duì)2012年總體局勢(shì)有一定了解。去年，央行前后三次調(diào)整了準(zhǔn)備金率，并于6月和7月兩次下調(diào)存貸款基準(zhǔn)利率。受降息等因素影響，銀行理財(cái)產(chǎn)品在收益率上表現(xiàn)出連續(xù)下滑的趨勢(shì)。根據(jù)普益財(cái)富統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2012年1月份到11月份，各商業(yè)銀行在境內(nèi)共發(fā)行個(gè)人銀行理財(cái)產(chǎn)品27725款，已超過(guò)2011年全年總量約15%。其中前三季度發(fā)行規(guī)模已逾20萬(wàn)億元人民幣，且每個(gè)季度的發(fā)行規(guī)模環(huán)比增速都超過(guò)20%，而2011年全年銀行理財(cái)產(chǎn)品累計(jì)發(fā)行規(guī)模也只有16萬(wàn)億元左右。在可統(tǒng)計(jì)的銀行理財(cái)產(chǎn)品中，總的年均投資回報(bào)率為4.63%。

　　根據(jù)2012年銀行理財(cái)產(chǎn)品整體氛圍，分析人士指出，2013年理財(cái)產(chǎn)品不會(huì)出現(xiàn)明顯的趨勢(shì)性變化，但要實(shí)現(xiàn)高收益會(huì)越來(lái)越難。2013年銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率最多保持現(xiàn)有水平，預(yù)期收益在4%至5%之間。不過(guò)，一位股份制銀行客戶經(jīng)理表示，2013年銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率將穩(wěn)中有降，因?yàn)殡S著監(jiān)管從嚴(yán)，銀行理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)行量會(huì)有所萎縮，股市、樓市等投資渠道也會(huì)分流一定的客戶，因而2013年銀行理財(cái)產(chǎn)品供需雙降，會(huì)呈現(xiàn)弱勢(shì)平衡的格局，收益水平或許會(huì)呈現(xiàn)出穩(wěn)中有降的態(tài)勢(shì)。但是由于通脹壓力影響較大，相對(duì)于銀行存儲(chǔ)利率還會(huì)具有一定優(yōu)勢(shì)。

　　黃金投資

　　黃金作為自然資源的稀缺性以及它高昂的生產(chǎn)成本已經(jīng)決定了它不凡的價(jià)值。2008年全球已探明的黃金儲(chǔ)量可持續(xù)開(kāi)采19.5年。盡管國(guó)際金價(jià)近年以來(lái)不斷上漲，但生產(chǎn)黃金的成本也水漲船高。反觀2012年，投資黃金可獲得的年均回報(bào)率在4.6%左右。雖然金價(jià)最近三個(gè)月的跌幅已超過(guò)了10%，但在去年12月份美聯(lián)儲(chǔ)決定推出QE4的決議令美元升勢(shì)受阻，阻礙了黃金的繼續(xù)下跌。

　　黃金投資歷來(lái)受全球經(jīng)濟(jì)形勢(shì)直接影響，從全球經(jīng)濟(jì)持續(xù)不明朗的態(tài)勢(shì)看，2013年寬松的貨幣政策繼續(xù)維持也大有可能，各大機(jī)構(gòu)展望中，無(wú)論發(fā)達(dá)國(guó)家還是發(fā)展中國(guó)家，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)預(yù)測(cè)紛紛被調(diào)低。分析人士指出，全球央行篤定繼續(xù)放寬銀根刺激經(jīng)濟(jì)，黃金作為保值的工具將繼續(xù)吸引投資者的興趣。加上央行及其他官方機(jī)構(gòu)對(duì)黃金的需求殷切，皆對(duì)金價(jià)形成利好。這有可能為2013年的黃金投資預(yù)留一定的操作空間。雖然有不少專家預(yù)測(cè)在全球黃金需求量擴(kuò)大的基礎(chǔ)上黃金價(jià)格仍會(huì)攀升，但導(dǎo)致金價(jià)下行的因素仍然存在，如2013年4月意大利將迎來(lái)的政府換屆選舉，歐洲持續(xù)的不確定性將直接沖擊黃金價(jià)格。也就意味著，黃金在2013年一段時(shí)期內(nèi)可能會(huì)出現(xiàn)固定區(qū)間內(nèi)微幅震蕩。但總而言之，黃金仍然是具備穩(wěn)健投資風(fēng)格的投資者眼中的理想選擇。

　　其他的兩種貴金屬，白銀和鉑金去年的走勢(shì)與黃金擬合程度很高，幾乎為同漲同跌，但在漲跌幅上有一些差異。對(duì)于個(gè)人投資者來(lái)說(shuō)，在2013年缺乏風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖工具的前提下，投資這樣的產(chǎn)品是一種極富有冒險(xiǎn)意味的行為。